Czy warto kupić akcje Tarczyński w 2025?

Dlaczego warto zaufać HelloSafe?

W HelloSafe nasz ekspert od ponad trzech lat monitoruje wyniki spółki Tarczyński. Każdego miesiąca setki tysięcy użytkowników w Polsce ufają nam w kwestii analizy trendów rynkowych i identyfikacji najlepszych okazji inwestycyjnych. Nasze analizy mają charakter wyłącznie informacyjny i nie stanowią porady inwestycyjnej. Zgodnie z naszym kodeksem etycznym, nigdy nie otrzymaliśmy i nigdy nie otrzymamy wynagrodzenia od spółki Tarczyński.

Czym jest Tarczyński?

Ile kosztują akcje Tarczyński?

Cena akcji Tarczyński wykazuje pozytywny trend. Obecnie notowana na poziomie 121,50 zł, akcja zanotowała wzrost o +1,25% w ciągu ostatnich 24 godzin, kontynuując pozytywną tendencję tygodniową. Kapitalizacja rynkowa spółki wynosi 1,38 mld zł, przy średnim wolumenie obrotu na poziomie 435 akcji. Wskaźnik C/Z (Cena/Zysk) utrzymuje się na poziomie 12,87, a stopa dywidendy wynosi 2,14%. Niska beta akcji na poziomie 0,27 wskazuje na znacznie mniejszą zmienność w stosunku do szerokiego rynku, co może być atrakcyjne dla inwestorów poszukujących stabilniejszych aktywów.

Nasza pełna analiza akcji Tarczyńskiego

Po dokładnym przeanalizowaniu najnowszych wyników finansowych Tarczyński S.A. oraz ocenie zachowania kursu akcji w ciągu ostatnich trzech lat, nasze autorskie algorytmy przetworzyły kompleksowy zestaw danych, obejmujący wskaźniki finansowe, sygnały techniczne, dane rynkowe i analizę konkurencji. Wyniki tej dogłębnej analizy wskazują na wyłaniający się, obiecujący obraz. Dlaczego więc akcje Tarczyński mogą ponownie stać się strategicznym punktem wejścia do polskiego sektora spożywczego w 2025 roku?

Najnowsze wyniki i kontekst rynkowy

Akcje Tarczyński S.A. wykazują solidną dynamikę, notując roczny wzrost na poziomie ponad 20%, co świadczy o rosnącym zaufaniu inwestorów do strategii spółki. Pomimo że kurs znajduje się poniżej swojego 52-tygodniowego maksimum, ostatnie pozytywne sygnały, takie jak wzrost intraday o +1,25%, sugerują budzące się momentum. Ten optymizm jest solidnie ugruntowany w fundamentalnych osiągnięciach i sprzyjającym otoczeniu rynkowym.

Kluczowe czynniki napędzające ten pozytywny sentyment to:

• Rosnące przychody i stabilna dywidenda: Spółka konsekwentnie zwiększa skalę działalności, co potwierdza wzrost przychodów o 9,9% r/r w pierwszym kwartale 2025 roku. Jest to dowód na siłę marki i niesłabnący popyt na jej produkty. Co więcej, ogłoszenie dywidendy w wysokości 2,60 zł na akcję potwierdza stabilność finansową i zaangażowanie w dzielenie się zyskami z akcjonariuszami.
• Liderstwo w perspektywicznym segmencie: Tarczyński jest niekwestionowanym liderem na rynku przekąsek białkowych, w tym kabanosów, który jest jednym z najszybciej rozwijających się segmentów branży spożywczej. Ten trend, wspierany przez rosnącą świadomość konsumentów, stanowi potężny wiatr w żagle dla dalszego wzrostu spółki.
• Korzystne otoczenie branżowe: Przemysł spożywczy, zwłaszcza w kategoriach premium i convenience, wykazuje dużą odporność na wahania koniunktury. Przewidywany dla sektora średni roczny wzrost przychodów na poziomie 18,2% stwarza idealne warunki dla lidera rynkowego do dalszego umacniania swojej pozycji.

W świetle tych faktów, obecna sytuacja Tarczyński wydaje się być nie tylko wynikiem solidnych fundamentów, ale także zapowiedzią wejścia w nową, obiecującą fazę rozwoju.

Analiza techniczna

Obraz techniczny akcji Tarczyński dostarcza interesujących sygnałów, które mogą wskazywać na zbliżający się punkt zwrotny i budowę solidnej bazy pod przyszłe wzrosty. Wykres, analizowany przez pryzmat kluczowych wskaźników, sugeruje rosnący potencjał po stronie popytowej.

• Wskaźniki siły i momentum: Wskaźnik siły względnej (RSI) na poziomie 47,82 znajduje się w strefie neutralnej, co jest bardzo pozytywnym sygnałem. Oznacza to, że akcje nie są ani wykupione, ani wyprzedane, co pozostawia znaczną przestrzeń do aprecjacji bez ryzyka technicznej presji podażowej.
• Średnie kroczące i poziomy wsparcia: Niedawne przekroczenie 15-dniowej średniej kroczącej na poziomie 122,00 zł to klasyczny, krótkoterminowy sygnał byczy, który może zapowiadać zmianę sentymentu. Fakt, że kurs znajduje się ponad 25% poniżej swojego 52-tygodniowego maksimum, można interpretować jako atrakcyjną okazję do zajęcia pozycji, zanim akcje powrócą do swojego długoterminowego trendu wzrostowego.
• Niska zmienność (Beta): Wskaźnik beta spółki, oscylujący w przedziale 0,27-0,64, wskazuje na znacznie niższą zmienność w stosunku do szerokiego rynku. Jest to rzadka i cenna cecha, która łączy potencjał wzrostowy z elementem stabilności, co może być szczególnie atrakcyjne dla inwestorów poszukujących zrównoważonego portfela.

Analiza techniczna sugeruje, że akcje Tarczyński znajdują się w interesującym punkcie. Neutralne wskaźniki w połączeniu z niską zmiennością i pierwszymi sygnałami odwrócenia trendu mogą wskazywać, że najgorsze jest już za spółką, a przed nią rysuje się perspektywa odbicia.

Analiza fundamentalna

Fundamenty Tarczyński S.A. są solidne i stanowią główny filar tezy inwestycyjnej. Połączenie dominującej pozycji rynkowej, silnej marki i niezwykle atrakcyjnej wyceny tworzy propozycję, która zasługuje na szczególną uwagę.

• Konsekwentny wzrost skali biznesu: Spółka od lat konsekwentnie zwiększa swoje przychody, co potwierdza wzrost o ponad 8% w 2024 roku i blisko 10% w pierwszym kwartale 2025. Mimo przejściowej presji na marże, wynikającej z globalnych czynników inflacyjnych, zdolność do generowania coraz wyższej sprzedaży świadczy o sile marki i lojalności klientów.
• Wyjątkowo atrakcyjna wycena: Wskaźnik Ceny do Zysku (P/E) na poziomie około 13 jest niezwykle niski jak na lidera rynkowego o tak ugruntowanej pozycji i potencjale wzrostu. Sugeruje on, że obecna wycena rynkowa może nie w pełni odzwierciedlać prawdziwej wartości i zdolności spółki do generowania zysków w przyszłości. To stwarza znaczący margines bezpieczeństwa i potencjał do przeszacowania wartości akcji przez rynek.
• Strukturalne przewagi konkurencyjne: Siłą Tarczyński jest nie tylko marka, ale również zdywersyfikowana sieć dystrybucji, oparta na współpracy z gigantami handlu detalicznego jak Biedronka i Lidl, oraz dynamicznie rosnący eksport do ponad 30 krajów. Rodzinny charakter spółki i silne zaangażowanie głównych akcjonariuszy zapewniają długoterminową wizję i stabilność strategiczną.

Fundamentalnie Tarczyński prezentuje się jako dojrzała, rentowna firma z duszą dynamicznie rozwijającego się przedsiębiorstwa, a wszystko to oferowane jest po wycenie, która wydaje się być doskonałą okazją.

Wolumen i płynność

Choć średni dzienny wolumen obrotu na poziomie 435 akcji może wydawać się niski, w kontekście struktury akcjonariatu nabiera on innego znaczenia. Niski free float (25%) w połączeniu z silnym zaangażowaniem rodziny Tarczyńskich oznacza, że większość akcji znajduje się w rękach stabilnych, długoterminowych inwestorów. Taka sytuacja sprzyja stabilności kursu i ogranicza spekulacyjną zmienność. Co więcej, oznacza to, że pojawienie się nawet umiarkowanego zainteresowania ze strony funduszy inwestycyjnych mogłoby wywołać dynamiczny i trwały wzrost ceny akcji.

Katalizatory i pozytywne perspektywy

Przyszłość Tarczyński rysuje się w jasnych barwach, a liczne katalizatory mogą napędzać dalszy wzrost wartości spółki w nadchodzących miesiącach i latach.

• Innowacje produktowe i nowe rynki: Strategiczne wejście w segment produktów roślinnych pod marką "Rośl-Inne" to mistrzowskie posunięcie, które otwiera spółkę na zupełnie nową, dynamicznie rosnącą grupę konsumentów. To dowód na innowacyjność i zdolność do adaptacji do globalnych trendów.
• Ekspansja międzynarodowa: Konsekwentny rozwój eksportu jest jednym z kluczowych motorów wzrostu. Umacnianie pozycji na istniejących rynkach zagranicznych oraz wchodzenie na nowe to potężny katalizator, który będzie napędzał przychody w kolejnych latach.
• Siła marki i lojalność konsumentów: Marka Tarczyński jest jedną z najsilniejszych i najbardziej rozpoznawalnych w polskiej branży spożywczej. Ta potężna przewaga konkurencyjna pozwala na skuteczne wprowadzanie nowych produktów i utrzymywanie stabilnych marż w długim terminie.
• Potencjał poprawy rentowności: W miarę stabilizacji kosztów surowców i presji inflacyjnej, spółka ma znaczący potencjał do odbudowy marż, co przy rosnących przychodach powinno przełożyć się na skokowy wzrost zysku netto i dalszą rewaluację akcji.

Wszystkie te czynniki tworzą obraz spółki, która jest doskonale przygotowana nie tylko do obrony swojej pozycji rynkowej, ale przede wszystkim do dynamicznego rozwoju w przyszłości.

Strategie inwestycyjne

Profil Tarczyński S.A. czyni ją atrakcyjną propozycją dla szerokiego spektrum inwestorów, oferując argumenty zarówno dla perspektywy krótko-, średnio-, jak i długoterminowej.

• Strategia krótkoterminowa: Zbliżająca się data wypłaty dywidendy (16 września) oraz pozytywne sygnały techniczne mogą przyciągnąć inwestorów poszukujących zysków z odbicia kursu w najbliższych miesiącach.
• Strategia średnioterminowa: Inwestorzy z horyzontem 1-2 lat mogą postrzegać obecny moment jako idealną okazję do zainwestowania przed oczekiwaną poprawą rentowności. Połączenie niskiego wskaźnika P/E z potencjałem wzrostu marż stwarza perspektywę na znaczącą aprecjację kursu.
• Strategia długoterminowa: To tutaj Tarczyński świeci najjaśniej. Dla inwestorów długoterminowych, spółka wydaje się być idealnym fundamentem portfela. Połączenie pozycji lidera rynkowego, potężnej marki, atrakcyjnej dywidendy, innowacji wchodzących w megatrendy konsumenckie i potencjału eksportowego tworzy niezwykle solidną propozycję inwestycyjną na lata.

Idealny moment na wejście wydaje się być właśnie teraz, gdy rynek wciąż może niedoceniać potencjału spółki, a pierwsze sygnały techniczne i fundamentalne wskazują na nadchodzącą poprawę.

Czy to właściwy czas na zakup akcji Tarczyński?

Podsumowując wszystkie argumenty, Tarczyński S.A. jawi się jako wyjątkowa okazja inwestycyjna na polskim rynku. Spółka oferuje rzadkie połączenie cech defensywnego lidera rynkowego z dynamiką wzrostu i niezwykle atrakcyjną wyceną. Choć przejściowa presja na marże i poziom zadłużenia wymagają monitorowania, wydają się one być już w pełni odzwierciedlone w obecnym, niskim kursie akcji.

Solidny, konsekwentny wzrost przychodów, strategiczne wejście w nowe, perspektywiczne segmenty oraz stabilna dywidenda to fundamenty, które uzasadniają ponowne, głębsze zainteresowanie spółką. Tarczyński może właśnie wchodzić w nową, zwyżkową fazę, a dla inwestorów potrafiących dostrzec długoterminową wartość za krótkoterminowymi wyzwaniami, obecny moment wydaje się być doskonałą okazją, którą warto poważnie rozważyć.

Jak kupić akcje Tarczyńskiego?

Inwestowanie w akcje Tarczyński, lidera polskiego rynku produktów mięsnych, jest dziś proste i bezpieczne dzięki regulowanym brokerom internetowym. Możesz zostać akcjonariuszem na dwa główne sposoby: poprzez zakup akcji na własność (kupno spot) lub spekulując na zmianach ich ceny za pomocą kontraktów CFD. Każda metoda ma swoje zalety i jest dostosowana do różnych celów inwestycyjnych. Poniżej przedstawiamy obie opcje, aby pomóc Ci dokonać świadomego wyboru, a na końcu strony znajdziesz porównanie polecanych brokerów.

Zakup akcji na własność (kupno spot)

Zakup akcji Tarczyński na własność, znany również jako kupno spot, oznacza, że stajesz się rzeczywistym współwłaścicielem części firmy. Twoje akcje są przechowywane na rachunku maklerskim, a Ty masz prawo do dywidendy, jeśli spółka ją wypłaca. Jest to strategia preferowana przez inwestorów długoterminowych, którzy wierzą w fundamentalną wartość i potencjał wzrostu spółki Tarczyński. Opłaty zazwyczaj składają się z niewielkiej, stałej prowizji od każdego zlecenia, wyrażonej w złotówkach (PLN).

Przykładowa kalkulacja inwestycji w akcje Tarczyński

Jeśli cena akcji Tarczyński wynosi 121,50 zł, za kwotę 4000 zł możesz kupić około 32 akcji, uwzględniając opłatę maklerską w wysokości około 20 zł.
✔️ Scenariusz zysku:
Jeśli cena akcji wzrośnie o 10%, Twoje akcje będą warte 4400 zł.
Wynik: +400 zł zysku brutto, czyli +10% od Twojej inwestycji.

Handel kontraktami CFD

Handel kontraktami na różnicę kursową (CFD) na akcje Tarczyński pozwala spekulować na wzroście lub spadku ich ceny, bez fizycznego posiadania akcji. Wykorzystując dźwignię finansową, możesz otworzyć pozycję o wartości znacznie przewyższającej Twój wkład własny. To podejście jest częściej wybierane przez traderów krótkoterminowych. Główne koszty to spread (różnica między ceną kupna i sprzedaży) oraz opłaty za utrzymanie pozycji przez noc (overnight financing).

Scenariusz zysku

Otwierasz pozycję CFD na akcje Tarczyński z dźwignią 5x, inwestując 4000 zł.

Dzięki temu uzyskujesz ekspozycję na rynku o wartości 20 000 zł.

Jeśli cena akcji wzrośnie o 8%, Twoja pozycja zyskuje 8% × 5 = 40%.

Wynik: +1600 zł zysku, przy zaangażowaniu 4000 zł (przed odliczeniem opłat).

Ostateczna porada

Przed podjęciem decyzji o inwestycji, kluczowe jest porównanie opłat i warunków oferowanych przez różnych brokerów. Wybór między zakupem akcji na własność a handlem kontraktami CFD zależy wyłącznie od Twoich celów inwestycyjnych, horyzontu czasowego oraz apetytu na ryzyko. Strategia długoterminowa oparta na posiadaniu akcji jest generalnie mniej ryzykowna, podczas gdy CFD oferują większy potencjał zysku, ale i straty.

7 wskazówek, jak kupić akcje Tarczyński

Najnowsze wiadomości o Tarczyńskim

Spółka Tarczyński odnotowała solidny wzrost przychodów o 9,9% w pierwszym kwartale 2025 roku. Przychody ze sprzedaży osiągnęły poziom 519 milionów złotych, co potwierdza rosnący popyt na produkty firmy oraz skuteczność jej strategii handlowej. Mimo iż wynik EBITDA uległ obniżeniu do 65,1 miliona złotych, co można wiązać z presją kosztową oraz inwestycjami w rozwój, utrzymanie silnej dynamiki sprzedaży w konkurencyjnym otoczeniu stanowi pozytywny sygnał dla stabilności operacyjnej spółki w perspektywie długoterminowej.

Zatwierdzono roczną dywidendę w wysokości 2,60 zł na akcję, potwierdzając stabilność polityki dywidendowej. Decyzja podjęta podczas Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy świadczy o dobrej kondycji finansowej firmy i jej zaangażowaniu w dzielenie się zyskami z inwestorami. Przy obecnym kursie daje to stopę dywidendy na poziomie około 2,14%, co stanowi atrakcyjny zwrot. Ustalony na 16 września 2025 roku termin wypłaty stanowi konkretny i przewidywalny element dochodu dla akcjonariuszy.

Tarczyński umacnia pozycję lidera i rozwija innowacyjną linię produktów roślinnych Rośl-Inne. Strategiczne skupienie na wysokomarżowych kategoriach, takich jak kabanosy i przekąski białkowe, w połączeniu z ekspansją w perspektywicznym segmencie alternatyw mięsnych, świadczy o zdolności spółki do adaptacji do zmieniających się trendów konsumenckich. Inwestycje w markę Rośl-Inne pozwalają dywersyfikować źródła przychodów i odpowiadać na rosnące zapotrzebowanie na produkty wegetariańskie i wegańskie, co buduje długoterminowy potencjał wzrostu.

Akcje spółki handlowane są przy atrakcyjnym wskaźniku C/Z na poziomie około 13. Taka wycena, w kontekście zysku na akcję (EPS) wynoszącego ponad 9 złotych, może wskazywać na potencjalne niedowartościowanie papierów wartościowych, zwłaszcza biorąc pod uwagę dominującą pozycję rynkową firmy. Dla analityków poszukujących wartościowych spółek, Tarczyński może przedstawiać interesującą okazję inwestycyjną, łączącą stabilność operacyjną z rozsądną wyceną rynkową.

Roczna stopa zwrotu z akcji Tarczyński przekroczyła 20%, odzwierciedlając zaufanie inwestorów. Pomimo wahań i faktu, że obecny kurs 121,50 zł znajduje się poniżej 52-tygodniowego maksimum, utrzymujący się pozytywny trend roczny podkreśla siłę fundamentalną spółki i jej atrakcyjność w oczach rynku. Stabilna baza akcjonariuszy oraz niska zmienność (współczynnik beta poniżej 1) dodatkowo potwierdzają defensywny charakter akcji, co jest cenione w portfelach długoterminowych.

FAQ

P. Laurore

Ekspertka finansowa

Współzałożycielka HelloSafe i posiadaczka tytułu magistra finansów, Pauline, jest uznanym ekspertem w dziedzinie finansów osobistych, co wykorzystuje, aby pomagać użytkownikom lepiej rozumieć i optymalizować swoje wybory finansowe. W HelloSafe Pauline odgrywa kluczową rolę w tworzeniu przejrzystych, edukacyjnych treści na temat oszczędzania, inwestycji i finansów osobistych. Z pasją do edukacji finansowej, Pauline stara się, aby każda nadzorowana przez nią treść dostarczała rzetelnych, przejrzystych i bezstronnych informacji, umożliwiających samodzielne i świadome zarządzanie finansami. W tym celu przetestowała ponad 100 platform handlowych, aby pomóc internautom dokonywać właściwych wyborów.